人工智能产业链公司业绩逐步兑现，芯片ETF华夏（159995）涨2.55%

7月9日，三大股指早盘小幅走低，而芯片板块逆势上行截至上午9:45，芯片ETF华夏(159995)涨2.55%。相关成分股中，兆易创新涨8.59%、中微公司涨4.96%、澜起科技涨4.92%，北方华创、中芯国际、寒武纪等小幅跟涨。(以上所列股票仅为指数成份股，无特定推荐之意)

消息面上，人工智能行业厂商超预期业绩正逐步兑现，7月8日，浪潮信息披露2026年半年度业绩预告，预计上半年归母净利润为26亿元至31亿元，同比增长226%至288%。基本每股收益预计为1.77元至2.11元，相较去年同期的0.5425元实现大幅增厚。与此同时，阿里巴巴集团与机构投资者就财报进行沟通。沟通要点显示，4月份至6月份，阿里云收入预计同比增长加速至45%左右，大超市场预期；阿里云EBITAmargin(息税摊销前利润率)有望从此前的9%区间提升至低双位数，兑现管理层此前给出的盈利能力改善指引。

展望后市，中泰证券研报表示，7月中报业绩预告披露、海外大厂财报披露等窗口期到来，预计权益市场阶段性机会有望增多并带动赚钱效应改善，结构上科技主线内部的扩散与非科技方向的底部修复有望并行。中泰证券认为，科技行情尚未走完，将主要云厂商资本开支与科技硬件总市值进行拟合，英伟达等美国核心科技股的定价与资本开支依然高度吻合，情绪修复后科技仍是最重要的主线。